ING unterstützt Vonovia bei der Emission von sozialer und grüner Anleihe

Nachhaltige Transaktionen sind mittlerweile ein fester Bestandteil des Kapitalmarkts. Ein besonders erfolgreiches Projekt in jüngerer Vergangenheit war dabei die Emission von zwei Social Bonds und einem Green Bond von Vonovia. Deutschlands größtes Wohnungsunternehmen setzt damit konsequent auf Nachhaltigkeit – auch bei der Finanzierung – und positioniert sich damit weiterhin als Vorreiter in Sachen Social Engagement und Nachhaltigkeit in der eigenen Branche.

Social Bonds liegen im Trend

Vonovia setzt mit der Anleiheemission in Höhe von insgesamt 2,5 Milliarden Euro seine nachhaltige Finanzierungsstrategie fort. Im März 2021 hat das Unternehmen seinen ersten Green Bond emittiert, der auf breites Investoreninteresse gestoßen ist. Mit den Social Bonds erweitert das Unternehmen seine Finanzierungsstruktur und bezieht nun auch soziale Komponenten mit ein. Dieser Schritt folgt einem allgemein zu beobachtenden Trend: Immer mehr Unternehmen interessieren sich nicht nur für umweltfreundliche Projekte, sondern suchen nach Wegen, auch ihr soziales Engagement entsprechend in die Finanzierungsstrategie mit einfließen zu lassen.

Anleiheerlöse in Höhe von 1,65 Milliarden Euro für bezahlbaren Wohnraum

Die Mittel der beiden Social Bonds mit einer Laufzeit von 3,85 bzw. 6,25 Jahren und in Höhe von 850 bzw. 800 Millionen Euro werden zur Finanzierung bezahlbaren Wohnraums eingesetzt. Dazu zählen Miethäuser, deren Mieter einen Wohnberechechtigungsschein erhalten haben oder Objekte, deren Miete 15 Prozent unter den ortsüblichen Vertragsmieten (gem. §558 BGB) liegt. Für Neubauten am angespannten Berliner Wohnungsmarkt gilt die Vorgabe, dass bei Erstbezug die Quadratmetermiete maximal elf Euro pro Monat betragen darf.

Energieeffiziente Gebäude werden durch Green Bonds finanziert

Die Mittel des Green Bond in Höhe von 850 Millionen Euro und einer Laufzeit von 10 Jahren hingegen fließen explizit in die Finanzierung grüner Objekte. Vonovia hat sich dafür mit dem Sustainable Finance Framework strenge Kriterien gesetzt. Unter anderem müssen nach 2020 fertiggestellte Neubauten mindestens dem KfW-55 Standard entsprechen. Mit den Anleiheerlösen werden auch ältere Gebäude finanziert, deren Primärenergiebedarf durch eine Modernisierung um mindestens 30% reduziert werden konnte.

„Während den intensiven Monaten unserer Zusammenarbeit, hat sich insbesondere die pragmatische und lösungsorientierte Arbeitsweise der ING ausgezeichnet.“  - Dr. Fabian Lander

 

Wie können Banken die Nachhaltigkeitsbestrebungen von Unternehmen unterstützen?

Als eine der führenden Banken für nachhaltige Finanzierungen hat die ING Vonovia bei der Transaktion als Sustainability Structuring Advisor und Active Bookrunner begleitet. Eine besondere Rolle, die Banken in diesem Prozess zukommt, ist die Expertise und das Know-how für aktuelle Marktstandards nachhaltiger Anleihen bereitzustellen. Im Vorfeld der Anleiheemission wurde Vonovia unter anderem von der ING maßgeblich dabei unterstützt, ihr Sustainable Finance Framework weiterzuentwickeln. Damit wurde eine Grundlage für künftige Kapitalmarktemissionen geschaffen. Die ING war unter anderem für eine breit angelegte strukturierte Investorenansprache verantwortlich. Head of Front Office – Finanzen und Treasury der Vonovia, Dr. Fabian Lander, hebt hervor: „Während den intensiven Monaten unserer Zusammenarbeit, hat sich insbesondere die pragmatische und lösungsorientierte Arbeitsweise der ING ausgezeichnet.“ 

Mit dem neuen Rahmenwerk hat Vonovia ihren eigenen Anspruch an zukünftige nachhaltige Finanzierungen weiterentwickelt und folgt damit dem europäischen Standard, wie in der EU Taxonomy definiert. Das unterstreicht die Nachhaltigkeitsambitionen des Unternehmens und bildet die Basis für die erfolgreiche Emission der insgesamt drei Bonds. Durch ihre Beratungsleistung unterstützt die ING Vonovia bei ihrem nachhaltigen Transformationsprozess.